1. Сущность расчетов по аккредитиву

Аккредитивы - это поручения банка-плательщика банку-получателю производить платежи физическим или юридическим лицам средств в пределах обозначенной суммы на условиях, которые указаны в данном поручении.

По мнению многих зарубежных специалистов в области международных расчетов, использование такого платежного инструмента в международных расчетах, как документарный аккредитив, позволяет сторонам сделки достичь компромисса в вопросе выбора оптимальной формы организации расчетов. Именно документарный аккредитив может максимально защитить интересы сторон по сделке и имеет разумную стоимость использования. Более того, в последнее время документарный аккредитив стал особенно часто использоваться в процессе финансирования международной торговли, что еще раз подчеркивает актуальность всестороннего исследования данного платежного инструмента, как средства, обеспечивающего надежность платежей и, как следствие, способствующего увеличению объемов международной торговли.

В мировой практике аккредитив считается самой надежной формой расчетов, одинаково полезной и надежной для обеих сторон контракта. Главное преимущество использования аккредитива - это участие в организации расчетов третьей независимой стороны - банка, который выпускает документарный аккредитив и далее контролирует произведение платежей по нему. Требуемые документы обычно включают товарораспорядительные/погрузочные документы, такие как коносамент (расписка капитана судна), товарно-транспортная накладная, дубликат железнодорожной накладной, которые свидетельствуют о том, что товар был отгружен в соответствии с запросами и спецификацией покупателя.

Если условия аккредитива сформулированы правильно, то он надежно защищает интересы продавца - бенефициара по аккредитиву и предоставляет ему определенные преимущества:

• * безотзывный документарный аккредитив порождает обязанность банка-эмитента перед продавцом заплатить за поставленные им товары (выполненные работы, оказанные услуги) дополнительно к контрактным обязательствам покупателя. Аккредитив - строго формальная сделка. Осуществление платежа по аккредитиву не связано с согласием покупателя на оплату товара;
• * безотзывный документарный аккредитив не может быть изменен или аннулирован без согласия продавца (бенефициара). Поэтому, получив открытый в его пользу аккредитив, продавец приобретает достаточную степень уверенности в том, что он вовремя получит причитающийся ему платеж.

При правильно сформулированных условиях аккредитив и для покупателя (приказодателя по аккредитиву) предоставляет целый ряд преимуществ по сравнению с другими формами организации расчетов во внешней торговле, в частности:

• * безотзывный документарный аккредитив предоставляет покупателю максимальную гарантию совершения продавцом отгрузки товаров (выполнения работ, услуг) в установленные сроки и в полном соответствии с ранее оформленными контрактом договоренностями, а также возможность контролировать их оплату в случае нарушения условий аккредитива;
• * безотзывный документарный аккредитив - инструмент контроля правильности оформления и своевременности представления продавцом коммерческих документов, в том числе различного рода сертификатов на товар;
• * документарный аккредитив дает возможность осуществлять комплексные расчеты по контракту и контролировать сроки его исполнения.

Особенно документарный аккредитив полезен при заключении длительных комбинированных контрактов, в частности, контрактов на производство оборудования, предусматривающих поэтапное исполнение (выплата аванса, поставка, монтаж, наладка, пуск в эксплуатацию) .

К оформлению документов в аккредитивной сделке предъявляются очень жесткие требования. Бенефициару по аккредитиву (которым является продавец товара или услуги) важно знать, что платеж совершается только против документов, полностью соответствующих требованиям аккредитива, и только на основании этих документов банк примет решение о возможности осуществления платежа. По всем вопросам работы с аккредитивами, в том числе и при проверке соответствия документов условиям аккредитива, следует руководствоваться рекомендациями Международной торговой палаты.

Аккредитивная форма расчетов чаще всего проходит по следующей схеме:

• * экспортер и импортер договариваются о выпуске аккредитива (аккредитивная форма расчетов);
• * импортер (покупатель) с согласия экспортера (продавца) просит свой банк выпустить аккредитив. Банк импортера (банк-эмитент) таким образом, берет на себя обязательство оплатить экспортеру фиксированную сумму, при условии, что экспортер предоставит документы, соответствующие условиям аккредитива в течение установленного периода времени;
• * банк-эмитент информирует банк экспортера об открытии аккредитива;
• * банк экспортера (авизующий банк информирует экспортера о том, что в его пользу выпущен аккредитив);
• * экспортер отгружает товар, готовит необходимые документы и направляет их в свой банк для предоставления в исполняющий банк;
• * исполняющий банк проверяет документы и в случае соответствия документов условиям и срокам аккредитива, выплачивает экспортеру сумму предоставленных документов, но не превышающую в общем сумму аккредитива;
• * исполняющий банк направляет документы в банк импортера для дальнейшей передачи импортеру, который может использовать их теперь для получения товаров.

С практической точки зрения, все аккредитивы делятся на две большие группы:

• - товарные аккредитивы;
• - денежные аккредитивы.

Денежный аккредитив -- это именной документ, который выдан банком лицу, внесшему определенную сумму для получения ее в другом банке, городе, стране в течение некоторого срока.

Товарный аккредитив -- это поручение банка, который непосредственно обслуживает покупателя, банку поставщика произвести оплату счетов поставщика за отгруженные товарно-материальные ценности на условиях, предусмотренных покупателем, а также указанных в аккредитиве.

• * при установлении торговых взаимоотношений с новым партнером;
• * когда существуют сомнения по поводу платежеспособности покупателя;
• * при наличии потенциального экономического риска и риска неплатежеспособности в стране покупателя;
• * когда открытие документарного аккредитива для расчетов требуется законодательством и валютным регулированием в стране покупателя или продавца;
• * при наличии значительной географической удаленности покупателя от продавца;
• * когда использование аккредитива - это общепринятая торговая практика, например, в странах Ближнего Востока, Индии и Китае;
• * когда предметом купли-продажи становится уникальный товар, произведенный по заказу, который нельзя перепродать в случае неплатежеспособности покупателя;
• * при использовании документарного аккредитива в качестве инструмента финансирования международной торговли.

Все вышесказанное позволяет сделать предположение, что документарный аккредитив является оптимальным инструментом организации международных расчетов .

2. Разновидности аккредитивов

В международной практике используются самые разнообразные виды аккредитивов - досрочно открываемые, компенсационные аккредитивы, переводные (трансферабельные), резервные, возобновляемые (револьверные), аккредитивы с "красной оговоркой", аккредитивы преимущественного действия и другие.

Сегодня все чаще широкое применение находит трансферабельный (переводной) аккредитив. Переводной аккредитив - это аккредитив, согласно которому первый бенефициар может запросить банк, уполномоченный платить или специально уполномоченный по аккредитиву сделать аккредитив доступным полностью или частично для одного или большего числа (вторых) бенефициаров. То есть начальный аккредитив может быть разделен на несколько вторичных аккредитивов, если есть необходимость. Однако второй бенефициар не может переводить кредит третьему бенефициару. Аккредитив должен быть безотзывный и должно быть четко заявлено, что он переводной.

Трансферабельные аккредитивы, осуществляются с помощью механизма, который представлен на рис. 2.2.

Основные этапы осуществления международных расчетов с использованием трансферабельного аккредитива - это:

• 1 -- подача заявления покупателем об открытии аккредитива;
• 2 -- извещение экспортера об открытии аккредитива;
• 3 -- авизование продавца об открытии аккредитива;
• 4 -- распоряжение бенефициара о переводе аккредитива поставщику;
• 5 -- авизование второго бенефициара об открытии второго аккредитива;
• 6 -- отгрузка товара в адрес покупателя;
• 7 -- представление в банк документов, предусмотренных условиями аккредитива;
• 8 -- платеж с аккредитива в пользу поставщика;
• 9 -- отправка документов от имени бенефициара импортеру.

Рис.

В случае если бенефициар по аккредитиву не является поставщиком товара, а условиями аккредитива не предусмотрена возможность его перевода, то в расчетах может быть использован компенсационный аккредитив. Он может быть открыт бенефициаром по основному, базисному аккредитиву как встречный аккредитив в пользу производителя товара или субпоставщика. Компенсационный и базисный и аккредитивы самостоятельны и в правовом отношении не связаны между собой.

Расчеты с использованием компенсационного аккредитива, проводятся по схеме, которая представлена на рисунке 2.3.

Как видно из схемы: после открытия основного аккредитива (1) банк-эмитент извещает об этом банк продавца (2). В то же время, банк-эмитент, выступает как непосредственно авизующий и, как правило, подтверждающий банк, который извещает продавца о том, что аккредитив открыт (3). На следующем шаге продавец обращается непосредственно в банк с заявлением об открытии на основе базисного аккредитива, своего встречного аккредитива в пользу производителя товара или субпоставщика (4). Далее, второй банк-эмитент открывает аккредитив и извещает об этом банк, который обслуживает производителя товаров (5), а сам банк извещает поставщика (6). И, наконец, поставщик отгружает товар покупателю (7), а также представляет в банк документы, которые предусмотрены условиями аккредитива.

Рис. 2.3.

Для того чтобы аккредитив был оплачен, условия аккредитива должны быть точно выполнены.

Револьверный (возобновляемый) аккредитив может использоваться при поставках товаров равными партиями в расчетах. Что он собой предусматривает? Это аккредитив, который открывается на части платежей из общей суммы по заключенному контракту, автоматически возобновляемый по мере производства расчетов за очередную партию товара или оказываемой услуги. Открытие револьверного аккредитива осуществляется при равномерных поставках (квотах), которые растянуты по времени, для того чтобы циклично снижать сумму контракта. При открытии револьверного аккредитива, чаще всего, указывается размер одной квоты и количество квот, общая сумма аккредитива, срок использования квоты.

Также иногда в международной практике используется аккредитив

"с красной оговоркой" Что это? Простым языком, он предусматривает выдачу исполняющим банком экспортеру авансов до определенной суммы. Важно, что бенефициаром аванс чаще всего используется для закупки товара, предназначенного на экспорт. Очевидно, что некоторая часть суммы аккредитива пойдет на оплату неотгруженного товара. Также банки выдают авансы непосредственно против представления экспортером "обязательства совершить отгрузку", а также аналогичного документа. Даже в том случае, если отгрузка товара не была совершена по этому аккредитиву, при открытии аккредитива "с красной оговоркой", банк-эмитент обязуется компенсировать исполняющему банку суммы уже выплаченных авансов.

В международной практике в качестве способа исполнения обязательств по контракту непосредственно используется резервный (гарантийный) аккредитив, по которому у продавца нет необходимости представлять банку - открывателю аккредитива документы на товар в том случае, если покупатель оплачивает в течение оговоренного срока товар. Такой аккредитив выплачивается банком-открывателем только в случае, если покупатель не произвел в срок платеж. На самом деле, этот тип аккредитива является гарантийным обязательством. Преимущество гарантийного аккредитива состоит в его "многоразовости", то есть его можно использовать, покупая несколько партий товара.

Необходимо отметить, что банки не несут ответственности за транспортировку и сохранность товара, за точность оформления, за законность или надежность представленных им документов. Они несут ответственность только за финансовый аспект сделки, не принимая никаких обязательств относительно товаров, перечисленных в договоре о купле-продаже.

В последнее время российские предприятия все чаще используют документарный аккредитив в расчетах по внешнеторговым операциям, а также для организации финансирования своих коммерческих контрактов. Аккредитивная форма расчетов в России получила большее распространение именно в экспортно-импортных операциях, чем внутри страны.

Порядок расчетов по аккредитиву в законодательстве Российской Федерации (РФ) в настоящее время определяется Гражданским кодексом (ГК) Российской Федерации (; глава 46

3 "Расчеты по аккредитиву"). В сфере внешней торговли расчеты по аккредитивам осуществляются также в соответствии с инструкцией Внешторгбанка СССР №1 от 25 декабря 1985 г. о порядке совершения банковских операций по международным расчетам.

Однако в российской действительности существуют факторы, сдерживающие рост объема этих операций. Основным из них, ограничивающим рост использования документарных аккредитивов российскими компаниями в международных расчетах, является несоответствие российского законодательства международным правилам работы с документарными аккредитивами. Нередко складывается довольно странная ситуация, когда одни и те же банки при работе с аккредитивами вынуждены использовать и международные правила, и обычаи работы с документарными аккредитивами (при взаимодействии с бенефициарами и иностранными банками), и нормы российского законодательства (например, в отношениях с приказодателем).

Подобные двойные стандарты создают банкам большое количество проблем. Более того, в российском законодательстве не урегулированы некоторые аспекты использования документарного аккредитива в международной торговле, что, безусловно, сдерживает рост операций по его применению.

На сегодняшний момент существуют планы внесения ряда изменений, как в законодательство, так и в нормативную базу Центрального банка РФ с целью их совершенствования и соответствия международным нормам .

Международная практика работы с документарными аккредитивами постоянно изменяется, постоянно публикуются новые документы Международной торговой палаты. В связи с этим важно не только устранить существующие расхождения между российским законодательством и международными правилами работы с аккредитивами, но и оперативно реагировать на все изменения международных норм, которые являются следствием динамично развивающейся мировой экономики.

Сложности международной процедуры при оформлении документарных аккредитивов:

В такой сделке появляется четыре стороны, а не две, как при обычных взаиморасчетах, так как помимо заказчика и поставщика тут участвует еще и банк заказчика, и банк поставщика. В этом будет сложно разобраться начинающему участнику внешнеэкономической деятельности. Сотрудники российских банков и компаний, которые занимаются расчетами при помощи документарных аккредитивов, вынуждены заниматься самообразованием, изучая иностранную литературу и практический опыт иностранных банков, а также в процессе трудовой деятельности изучать особенности аккредитивной формы расчетов. В результате этого процесс подготовки сотрудников затягивается, а их квалификация оставляет желать лучшего

Подобная форма оплаты - это всегда требование к жесткому соблюдению сроков, требований документации, а также усложнение процедуры оформления. При каждом изменении сроков исполнения обязательств любым участником сделки всегда требуется документарное закрепление с подписями всех сторон. Помимо контракта между заказчиками и поставщиками требуется произвести дополнительный обмен документами и между банками. При том, что сейчас это все делается в электронном виде и происходит моментально, для этого требуется время, а также контроль всех производимых процедур.

Еще один минус состоит в стоимости такой формы оплаты.

С момента открытия аккредитива средства покупателя замораживаются на банковском счете, при этом формируется покрытие аккредитива либо плата за банковскую гарантию в случае непокрытого аккредитива. У поставщика, не имеющего средств на закупку материалов для производства, возникает потребность в заемных средствах, за обслуживание которых в итоге платит тоже покупатель. Банковские комиссии взимаются за все операции, касающиеся аккредитивов.

Нелогичность существующего положения вещей заключается в том, что потребность в защищенных формах расчетов при посреднической внешней торговле в России огромна. Существующие проблемы в настоящее время практически не дискутируются. В связи с этим, российские предприятия и банки стремятся самостоятельно придумывать методы оптимизации схем проведения международных расчетов, которые бы соответствовали российскому законодательству.

В качестве примера сдерживающей роли российского законодательства в вопросе широкого использования всех видов документарного аккредитива в международных расчетах можно привести следующую ситуацию. Внешнеторговые операции, осуществляющиеся через посредников, занимают значительную нишу в международной торговле. Потребностям расчетов при таких сделках полностью отвечает переводной аккредитив, представляющий собой наиболее оптимальную форму расчетов, надежно защищающую интересы всех сторон, участвующих в сделке: иностранного покупателя, российского посредника и российского поставщика. Однако его использование в России встречает ряд серьезных проблем. В российском законодательстве и правилах Центрального банка РФ вообще не предусматривается возможность перевода аккредитива от одного бенефициара в пользу другого.

Все вышесказанное создает очевидные предпосылки для увеличения объемов использования документарных аккредитивов в международных расчетах и расчетах на территории России. Многие российские экономисты считают документарный аккредитив единственным оптимальным инструментом международных расчетов, который будет использоваться российскими компаниями в международной торговле. Как следствие, в российской деловой среде формируются оптимистичные прогнозы касательно использования документарных аккредитивов в нашей стране. Это дает основание надеяться, что институт документарного аккредитива будет успешно развиваться в России.

Сравнительный анализ затрат на проведение импортной сделки

Аккредитив — финансовый термин, обозначающий один из видов платежных инструментов, предназначенных для произведения расчетов между участниками экспортно-импортных сделок.

На сегодняшний день аккредитив признан финансистами всего мира самым универсальным способом расчетов во внешнеэкономической деятельности.

Разберёмся, что же представляет собой эта форма расчёта в ВЭД.

Расчёты по аккредитиву и его применение в ВЭД

Аккредитивная форма расчёта позволяет решить бизнесмену несколько задач сразу. Аккредитив гарантирует:

1. Минимизацию возможных юридических рисков, которые могут возникнуть по незнанию норм международного законодательства;
2. Дополнительную страховку от непорядочных партнёров по внешнеторговой сделке.

Приведём конкретный пример, характеризующий аккредитив, как инструмент, гарантирующий юридическую безопасность внешнеторговой сделки:

• Начальный этап международной сделки . Предположим, что предприниматель из России решил приобрести у немецкой фирмы мебель (сантехнику, обои и любые другие товары). Цены и условия стороны согласовали и заключили контракт в рамках законодательства государства продавца или покупателя. Одна из сторон может не владеть этой законодательной базой, не иметь представления о возможных «подводных камнях» и лазеек в законах. А отсутствие грамотных юристов повышает риски возникновения злоупотреблений.
• Следующий этап . Не менее рискованной может стать и вторая часть сделки, когда происходит доставка товара.

Возможны два варианта развития событий:

• немецкие партнёры отправляют мебель, несмотря на то, что продукция может быть не оплачена;
• наш предприниматель оплачивает партию товара авансом при отсутствии гарантий, что мебель будет благополучно доставлена в срок и в надлежащем виде.

Российские компании, имеющие опыт работы с международными партнёрами, на основе долговременного сотрудничества способны достигнуть соглашения об оплате продукции по факту её поставки.
Однако у начинающих предприятий нет никаких шансов найти зарубежную компанию, которая была бы согласна работать на подобных условиях.

Кроме того, оплата авансом невыгодна и далеко не безопасна и для самих начинающих участников ВЭД, делающих первые шаги на иностранных рынках.

Так как выйти из столь сложной ситуации с немецкой мебелью? Безусловно, какая-то из сторон должна пойти навстречу другой, иначе сделка будет сорвана. Вот здесь и можно оценить универсальность аккредитива как инструмента международных расчётов.

Банковский аккредитив — что это такое и как по нему производится оплата

Аккредитивы называют документраными, так как кредитные организации выполняют операции не с товарами, а с документами по сделке. Квалифицированные сотрудники банка обеспечат предсказуемость и упорядоченность выполнения контрактных обязательств.

Вернёмся к мебели. Как быть нашему предпринимателю? Ему нужно обратиться в отечественный банк с просьбой об открытии аккредитива в пользу немецкого продавца по контракту.

Работники банка предложат предпринимателю заполнить заявление на аккредитив, в котором должна быть указана следующая информация:

• наименование (компании-продавца мебели из Германии);
• вид аккредитива (чаще всего используется подтверждённый аккредитив);
• когда аккредитив должен быть открыт и дату окончания срока его действия;
• дата и место отгрузки мебели и её доставки, а так же другие необходимые сведения.

Кроме того, в заявлении нужно обозначить перечень документов, которые немецкий поставщик обязан предоставить в банк для того, чтобы была совершена оплата аккредитивом.

Естественно, количество документов, включенных в данный перечень, зависит от уровня доверия между сторонами (продавцом и покупателем) – чем он ниже, тем больше бумаг, сюда могут входить и , одним из которых является коносамент. Список может пополниться сертификатами происхождения и/или качества, страховым полисом и т.п. Обычно хватает (счёт-фактуры, используемой во внешнеторговых сделках) и транспортной накладной.

В операциях по аккредитиву участвуют зарубежные банки.

Банк немецких партнёров, который может стать подтверждающим, исполняющим и авизующим (извещающим) банком. Если кредитная организация немецкого продавца не имеет корреспондентских отношений с банком нашего предпринимателя, то банк продавца (экспортёра) выполняет только авизующую функцию.

Исполняющим и подтверждающим банком может стать другой зарубежный банк, при условии, что помимо корреспондентских отношений с банком-эмитентом, он лимитировал возможные кредитные риски при операциях по аккредитиву с банком-эмитентом. Обычно эта роль достается довольно крупным и известным за границей банкам.

Если немецкий поставщик (экспортёр) сомневается в кредитоспособности банка-эмитента нашего предпринимателя (импортёра), то экспортёр имеет право потребовать от импортёра подтверждения аккредитива, выданного банком в России, известным ему сторонним банком. В таком случае, ответственность за выполнение обязательств по оплате аккредитива ляжет и на плечи этого стороннего банка наряду с российским банком.

Таким образом, экспортёр из Германии получает извещение о том, что аккредитив в его пользу поступил, соглашается его принять и приступает к отгрузке мебели. Кроме того, экспортёр должен предоставить подтверждающему банку пакет документов, указанных в условиях аккредитива. Он получает оплату за них в течение пяти рабочих дней. То есть, один и тот же банк, оплативший документы, становится подтверждающим и исполняющим.

Заметим, когда сделка достигает этого этапа, продавец теряет к ней интерес. Мебель мчится в вагоне из Германии в Россию, возможно будет использована , но, в любом случае, его деньги им получены.

В исполняющий банк деньги от банка-эмитента из России, с которым расплатился наш предприниматель, поступают:

• по факту оплаты партнёру из Германии (аккредитив по требованию);
• по прошествии некоторого времени (обычно не более одного года, включая и срок аккредитива) при условии, что между банками есть соответствующий договор.

Последний вариант называется постфинансированием.

Постфинасирование особенно привлекательно для импортёра.
В этом случае, отечественный банк-эмитент получает отсрочку платежа от исполняющего банка, а наш предприниматель – отсрочку оплаты продукции от российского банка.

Аккредитив может быть использован в качестве инструмента оплаты, как разовых торговых сделок, так и метода финансирования внешнеторговых поставок, совершаемых на регулярной основе, в рамках выделенной кредитной линии.

Сколько это стоит?

Банки исполняют роль не только расчетно-кассовых центров, но и финансовых гарантов соблюдения сторонами своих обязательств по сделке. Такие услуги со стороны банков носят платный характер.

Поскольку каждая кредитная организация обслуживает клиентов на своих условиях, единого ценообразования не существует, стоимость аккредитива колеблется. Но приблизительно затраты могут выглядеть так:

• стоимость подтверждения в средних российских банках-эмитентах на срок действия аккредитива колеблется в районе 1,5%-4,25% годовых;
• возможные дополнительные расходы (в зависимости от тарифов конкретного банка) не более 1% годовых.
• стоимость финансирования — 3%-4,5% годовых на период финансирования.

Общая стоимость международного финансирования и подтверждения (ставки нельзя суммировать, так как каждая из них берётся на свой срок) не должна быть выше стоимости прямого кредитования в РФ.

Основные виды аккредитивов

На сегодня существуют несколько разновидностей аккредитива, использующихся в ВЭД. Перечислим их и кратко охарактеризуем каждый:

• Отзывной аккредитив . Покупатель может отозвать его из банка или аннулировать. Но эта форма расчетов с 2007 года во внешнеэкономической деятельности не применяется, так как ставит одну из сторон коммерческого договора в явно невыгодное положение.
• Безотзывный аккредитив не может быть отозван из банка-эмитента или изменён без одобрения заинтересованных сторон. Безотзывный покрытый аккредитив является сегодня наиболее распространенным платежным инструментом.
• Аккредитив с красной оговоркой . В тех случаях, когда применяется этот вид аккредитива, платеж по нему в виде авансовой суммы может быть произведен до предоставления поставщиком в банк-эмитент документов на отгрузку товара.
• Покрытый аккредитив подразумевает предоставление банка-эмитента зарубежному банку-исполнителю аккредитива валютные средства, равные сумме открываемого аккредитива. Эти деньги можно использовать на протяжении всего срока аккредитива при условии, что они пойдут на выплаты по данному аккредитиву.
• Непокрытый аккредитив используется в тех случаях, когда банк-эмитент дает исполняющему банку право на списание аккредитивной суммы со своего корреспондентского счета. Сумма списывается, как возмещение средств, уплаченных исполняющим банком поставщику за поставку товаров по контракту.
• Подтвержденный аккредитив . Этот вид аккредитива подтверждается сторонним банком с разрешения банка-эмитента или по его поручению. Подтверждающий банк принимает обязательства по данному аккредитиву наряду с банком-эмитентом.
• Револьверный тип аккредитива используется в тех случаях, когда контракт на поставку товаров действует в течение длительного периода времени, а оплата за поставленные товары производятся частями за каждую их партию в отдельности.
• Циркулярный аккредитив позволяет клиенту получить по нему денежные средства в пределах указанной в нем суммы в любом банке, имеющем корреспондентские отношения с банком эмитентом.
• Резервный тип аккредитива , это, по сути, финансовый документ, выполняющий роль банковской гарантии в процессе финансирования крупных международных торговых контрактов.

Аккредитив — надёжный инструмент кредитования.

Преимущества документарного аккредитива

К плюсам такой формы финансирования внешнеэкономических контрактов состоят в следующих факторов:

• у поставщика всегда есть твердая гарантия платежа от своего банка;
• весь контроль за обязательствами сторон сделки в руках уполномоченных банков;
• необходимые финансовые средства не изымаются сторонами из хозяйственного оборота.

Недостатки аккредитивной формы расчётов

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Перед каждым субъектом хозяйствования, заключающим внешнеэкономическую сделку, связанную с исполнением либо принятием исполнения денежного обязательства, стоит проблема выбора метода платежа. Понятие метода платежа сложившееся в международной торговле, является более широким и более комплексным, нежели используемое в отечественном финансовом праве понятие формы расчетов. Если последнее охватывает лишь формально-юридические стороны расчетной операции (права и обязанности сторон, форма документооборота), то метод платежа наряду с ним включает также экономическую сторону внешнеторговой операции. В результате объединения правовых и экономических критериев все методы платежа в международной торговле возможно выстроить в виде определенной парадигмы, на крайних полюсах которой находятся методы платежа, максимально выгодные для одной из сторон в ущерб интересам другой, а ближе к центру - те, которые более уравновешивают баланс интересов покупателя (плательщика) и продавца (получателя средств). Один из таких методов платежа аккредитив.

Понятие аккредитив употребляется в широком и узком значении термина. В узком смысле (как форма безналичных расчетов и как определенное юридическое понятие) аккредитив представляет собой условное обязательства банка осуществить платеж третьему лицу (бенефициару), выданное по поручению клиента и на указанных им условиях. Условием вступления обязательств в силу является предъявление бенефициаром надлежащих документов, указанных в условиях аккредитива и ранее определенных клиентом в заявлении на открытие аккредитива. В широком смысле (как метод платежа) аккредитив охватывает весь комплекс взаимоотношений сторон внешнеэкономической сделки: продавца и покупателя (либо сторон иного основного договора, лежащего в основании аккредитива, например, подрядчика и заказчика), банка-эмитента, авизирующего банка, рамбурсирующего банка, а также перевозчиков, страховой компании и т.д. С правовой точки зрения помимо одностороннего обязательства банка-эмитента аккредитив рассматривается как объемный комплекс договорных отношений между другими участниками операции, вытекающих из договора банковского счета и заявления клиента об открытии аккредитива, договора об установлении корреспондентских отношений между банками, кредитного договора (если кредит открывается за счет заемных средств), договора купли-продажи или иного договора, лежащего в основании открытия аккредитива и др.

Использование аккредитивной формы расчетов открывает широкие возможности для финансирования одной из сторон основного договора, как путем использования коммерческого, так и банковского кредита. Коммерческий кредит покупателю может предоставляться с использованием аккредитивов с рассрочкой платежа. Банковский кредит покупателю имеет место при открытии аккредитивов за счет банка и непокрытых аккредитивов, а также в различных видах акцептных кредитов.

Исторически первичной формой аккредитива были т.н. кредитные письма, появившиеся в средние века как простейшая форма перевода денег для дальнейшего получения в другом месте. Отправляясь в дорогу, путешественник, не желая подвергаться риску утраты суммы, сдавал ее своему банкиру, который взамен предоставлял ему кредитное письмо, дававшее право по прибытии обратиться к местному банкиру за получением означенной в кредитном письме суммы. В дальнейшем два банкира самостоятельно улаживали свои имущественные претензии друг к другу. Фактически аккредитив развился из той же исторической формы банковского документа, что и переводной вексель. Этим можно объяснить то что различные на первый взгляд платежные документы имеют в своих чертах много общего. Аккредитивные письма в своей первоначальной функции (обслуживание неторговых операций физических лиц) встречаются, правда, нечасто и по сегодняшний день.

1.Общий обзор аккредитивной системы

Аккредитив - это банковский документ, который оформляет покупатель товара в банке, где имеет счет. Как правило, при открытии аккредитива банк списывает сумму, на которую открывается аккредитив с текущего счета. В аккредитиве изложены все требования покупателя к товару и документам на товар, при выполнении которых банк, исполняющий аккредитив, вправе перевести деньги продавцу с аккредитивного счета покупателя.

Банк покупателя извещает банк поставщика об открытии аккредитива и его условиях. Банк поставщика извещает поставщика о том, что в его пользу открыт аккредитив и об его условиях. Поставщик отгружает товар и предъявляет отгрузочные, товарораспорядительные и пр. документы в свой банк. Банк проверяет документы на соответствие их условиям аккредитива и при отсутствии расхождений с требованиями аккредитива зачисляет деньги на счет поставщика и отправляет документы в банк покупателя.

Если расхождения имеются, банк возвращает комплект документов поставщику. И в зависимости от сути расхождений документов с условиями аккредитива поставщик либо исправляет допущенные ошибки и предъявляет документы вновь, либо договаривается с покупателем об изменении условий аккредитива с тем, чтобы имеющиеся документы могли быть приняты банком. Последнее, конечно, не всегда возможно, поэтому, давая транспортной компании разнарядку на отгрузку, следует уделить особенное внимание оформлению отгрузочных и товаросопроводительных документов.

Аккредитивная форма расчетов является одной из наиболее сложных, но в то же время безопасных для сторон форм расчетов. При правильных формулировках об условиях и требованиях к документам, против которых банк должен перевести деньги поставщику, аккредитив предоставляет экспортеру возможность исключить риск отказа от поставки и гарантирует своевременность получения платежа (при соблюдении экспортером всех условий аккредитива), а следовательно, является хорошей альтернативой авансовому платежу.

Основные принципы совершения операций с аккредитивами в международной торговле изложены в «Унифицированных правилах и обычаях для документарных аккредитивов» (в ред. 1993 г.), опубликованных Международной торговой палатой.Правила являются обязательными для всех заинтересованных сторон при условии, что ссылка на них содержится в аккредитиве.

Необходимость введения Унифицированных правил обусловлена различиями в правовом регулировании разных стран, что могло бы привести к разногласиям в понимании и трактовке тех или иных условий расчетов. Унифицированные правила устраняют множество возможных разногласий и споров, поскольку консолидировали международную практику в области документарного аккредитива.

По сложившейся практике Унифицированные правила пересматриваются каждое десятилетие. В настоящее время Международная торговая палата работает над новой редакцией правил.

По определению, изложенному в Унифицированных правилах, используемые в них термины «документарный аккредитив» и «резервный аккредитив» означают любое соглашение (как бы оно ни было названо или обозначено), в силу которого банк-эмитент (банк, открывающий аккредитив) должен произвести следующие действия:

Платеж третьему лицу или его приказу (бенефициару) или должен оплатить или акцептовать переводные векселя (тратты), выставленные бенефициаром. Банк-эмитент может дать полномочия другому банку произвести такой платеж, или оплатить и акцептовать переводные векселя (тратты);

Дать полномочия негоциировать (купить или учесть) другому банку против предусмотренных документов, если соблюдены все условия аккредитива. Для целей Унифицированных правил отделения такого банка в других странах будут считаться другим банком.

При этом банк может действовать по просьбе и на основании инструкций клиента (приказодателя аккредитива) или от своего имени. Все инструкции по выставлению аккредитива и внесению изменений в аккредитив, а также сами изменения должны точно указывать документы, по которым должны быть произведены платежи.

Аккредитив по своей природе представляет собой сделку, обособленную от договора купли-продажи или иного договора, на котором он может быть основан, и банки ни в коей мере не связаны и не обязаны заниматься такими договорами, даже если в аккредитиве есть какая-либо ссылка на такой договор.

Аналогично клиент в результате своих взаимоотношений между банком-эмитентом или бенефициаром не может предъявить претензию по обязательствам банка произвести платеж, оплатить или акцептовать переводные векселя (тратты) или выполнить любые другие обязательства по аккредитиву.

То есть все действия по аккредитиву совершаются только между банками. По операциям с аккредитивами все заинтересованные стороны имеют дело только с документами, но не с товарами, услугами и (или) другими видами исполнения обязательств, к которым могут относиться документы.

Согласно Унифицированным правилам для документарных аккредитивов аккредитивы могут открываться на разных условиях. От этих условий зависит степень надежности аккредитивов в части получения продавцом выручки от покупателя.

2.Формы и виды аккредитива

2.1 Формы аккредитива

Формы аккредитива различаются договоренностью об объеме обеспечения и моменте принятия на себя риска.

Отзывной аккредитив (Revocable L/C) может быть в любое время изменен или аннулирован банком-эмитентом по указанию приказодателя аккредитива даже без предварительного уведомления бенефициара. Отзывной аккредитив не образует никакого правового платежного обязательства банка. Только тогда, когда банк-эмитент или его банк-корреспондент произвел платеж по документам, отзыв аккредитива остается без юридической силы.

Следовательно, отзывной аккредитив обычно не предоставляет бенефициару достаточного обеспечения. Он никогда не подтверждается банком-корреспондентом и может применяться в деловых отношениях между партнерами, которые известны друг другу как заслуживающие взаимного доверия. Сегодня отзывной аккредитив используется крайне редко. Поэтому следует обращать внимание на то, чтобы в поручении на открытие была четко указана форма аккредитива, поскольку, если отсутствует соответствующее обозначение, такой аккредитив всегда считается безотзывным.

Унифицированные правила все же предусматривают два случая, когда банк-эмитент отзывного аккредитива «должен предоставить возмещение банку, уполномоченному им на осуществление платежа по предъявлении, акцепту или негоциации по отзывному аккредитиву, за любой платеж, акцепт или негоциацию, произведенную этим банком по получении им уведомления об изменении или аннуляции, против документов, которые по внешним признакам соответствуют условиям аккредитива», а также предоставит возмещение другому банку, «уполномоченному им на осуществление платежа с рассрочкой по отзывному аккредитиву», если этот банк произвел платеж против документов, соответствующих условиям аккредитива (или принял такие документы по аккредитиву), до получения от эмитента уведомления об изменении/аннуляции аккредитива.

Безотзывный аккредитив (Irrevocable L/C) дает бенефициару высокую степень уверенности, что его поставки или услуги будут оплачены, как только он выполнит условия аккредитива, который в случае, когда представлены все предусмотренные документы и соблюдены все его условия, составляет твердое обязательство платежа банка-эмитента. Преимущества использования безотзывного аккредитива для бенефициара неоспоримо, так как экспортер получает обязательство банка, а не просто обещание контрагента по контракту. Продавец прекрасно отдает себе отчет о том, что получит платеж по своему требованию, только если сам выполнит условия аккредитива, в частности представит в срок действия последнего перечисленные в нем документы. Банк со своей стороны является окончательно связанным - это означает, что даже в случае неисполнения в срок своих обязательств его клиентом, неспособным по той или иной причине произвести платеж в срок, банк не освобождается от данных обязательств инопродавцу.

Для изменения или аннулирования условий аккредитива при безотзывном аккредитиве требуется согласие как бенефициара, так и ответственных банков. Если продавец желает изменить или аннулировать отдельные условия аккредитива, то он должен потребовать от покупателя выдачи соответствующего поручения банку-эмитенту. Частичное принятие изменений, содержащихся в одном и том же извещении об изменении, не разрешается и, как следствие, не будет действительным.

Об открытии безотзывного аккредитива бенефициару сообщается через банк-корреспондент. Последнему банк-эмитент, исполняющий аккредитив, может лишь поручить авизовать аккредитив бенефициару либо подтвердить его. С точки зрения дополнительных обязательств безотзывные аккредитивы подразделяются на подтвержденные (Confirmed) и неподтвержденные (Unconfirmed).

При безотзывном неподтвержденном аккредитиве банк-корреспондент лишь авизует бенефициару открытие аккредитива. В этом случае он не принимает никакого обязательства платежа и, таким образом, не обязан производить его по документам, предоставленным бенефициаром.

Поскольку бенефициар может положиться исключительно на банк-эмитент за границей, безотзывный неподтвержденный аккредитив целесообразен лишь в том случае, когда политический риск и риск перевода средств незначительны. Если банк-корреспондент может полагаться на хорошие отношения с банком, открывшим аккредитив, а также стабильную политическую и экономическую ситуацию, то он, как правило, производит платеж по документам в целях быстрого проведения операций в интересах клиента.

Если банк-корреспондент подтверждает бенефициару аккредитив, то тем самым он обязуется произвести платеж по документам, соответствующим аккредитиву и поданным в срок. Следовательно, в этом случае бенефициар наряду с обязательством банка, открывшего аккредитив, имеет юридически равноценное и самостоятельное обязательство банка-корреспондента произвести платеж. Поэтому степень обеспечения для него существенно повышается - в большинстве случаев такой аккредитив подтверждается банком в стране экспортера.

Достаточно часто подтверждающие банки, страхуя себя от различных рисков, требуют при подтверждении немедленного перевода средств в покрытие предстоящих по аккредитиву платежей. Такие аккредитивы получили название покрытых аккредитивов.

Покрытыми считаются аккредитивы, при открытии которых банк-эмитент предварительно предоставляет в распоряжение исполняющего банка валютные средства (покрытие) в сумме аккредитива на срок действия обязательств банка-эмитента с условием возможности их использования для выплат по аккредитиву. Покрытие может предоставляться несколькими способами:

* Путем кредитования суммой аккредитива корреспондентского счета исполняющего банка в банке-эмитенте или другом банке;

* Путем предоставления исполняющему банку права списать всю сумму аккредитива с ведущегося у него счета банка-эмитента в момент получения аккредитива на исполнение;

* Посредством открытия банком-эмитентом страховых депозитов или депозитов покрытия в исполняющем банке.

Часто на практике казахстанские банки стремятся уйти от покрытых аккредитивов и (вместо покрытия) выставляют подтвержденное рамбурсное обязательство, хотя за него в отличие от покрытия необходимо платить комиссию.

Использование покрытия приводит к фактическому замораживанию средств импортера на период от открытия аккредитива до выплаты средств по нему.

При открытии покрытого безотзывного аккредитива банк импортера дебетует текущий счет своего клиента на сумму аккредитива и бронирует ее на особом счете с момента открытия аккредитива до срока истечения его действия. По истечении этого срока неиспользованная часть или вся неиспользованная сумма аккредитива восстанавливается на счет клиента. Импортер несет практически двойные расходы по аккредитиву, так как вынужден оплачивать комиссионные расходы банкам, при расчетах за товар, не говоря уже о заморозке средств на срок всей операции. В такой ситуации импортер старается избегать подтверждения аккредитивов, и при нормальных условиях внешнеторговых взаимоотношений подтверждение требуется экспортерам лишь в том случае, когда они не доверяют банку-эмитенту.

Следовательно, аккредитивы подразделяются еще и по способу обеспечения платежа на покрытые и непокрытые. Поэтому в каждом аккредитиве должно быть четко указано, каким способом он исполняется.

2.2 Виды аккредитивов и способы их исполнения

Аккредитив с платежом по предъявлении (против документов). Немедленное получение суммы, указанной в документах, при предъявлении документов. Платеж наличными согласован.

Аккредитив, предусматривающий акцепт тратт бенефициара. Получение суммы, указанной в документах, по наступлении срока платежа. Срок платежа по векселю согласован. Возможно получение суммы за вычетом учетного процента (дисконта) по векселю после выдачи документов.

Аккредитив с рассрочкой платежа. Получение суммы, указанной в документах по наступлении срока платежа. Срок платежа (без векселя) согласован. Возможно получение суммы за вычетом учетного процента после подачи документов.

Получение суммы в любом банке, т.е. не только в авизующем или конкретно определенном негоциирующем банке (при аккредитивах, в которых банк-эмитент определил негоциирующий банк; несвободная негоциация.

Аккредитив с окончательным расчетом. Перевод средств по поставленным изделиям и оказанным услугам за минусом заранее оговоренного процента, оплачиваемого отдельно, по прошествии времени, по получении банком-эмитентом от импортера документов, подтверждающих оплату или принятие к оплате.

Аккредитив с использованием счета-проформы. Предполагает расчет против предварительно согласованных и составленных документов (гарантии продавца о совершении отгрузки), подтверждающих, что товар будет отгружен.

Аккредитив с «красной оговоркой». Предполагает получение аванса.

Револьверный аккредитив. Использование в рамках установленных долей, которые возобновляются.

Аккредитив «стэнд-бай» (резервный аккредитив). Использование в качестве инструмента, имеющего сходство с гарантией.

Переводной аккредитив (трансферабельный). Обеспечение собственных поставщиков для целей оформления ими сделки с ограниченным использованием собственных средств. Предусмотрены возможности пользования аккредитивом сразу несколькими вторыми бенефициарами.

Транзитный аккредитив. Получение банком-эмитентом от банка-посредника авизо или подтверждения аккредитива.

Передаточный аккредитив. Содержит инструкции по рамбурсу или мандат через третий банк авизовать бенефициара напрямую или через названный банк для передачи без обязательств (в авизо отдельно указывается, что этим ограничивается роль третьего банка).

Если экспортный аккредитив исполняется иностранным банком (против представления ему необходимых документов), получение платежа может затянуться на достаточно длительный период, связанный с почтовым пробегом документов. Соответственно при расчетах по импорту наиболее выгодно использовать аккредитивы, предусматривающие платеж в казахстанском банке-эмитенте против поступающих от иностранного экспортера документов, что позволяет избежать возможного замораживания валютных средств для предстоящих платежей по аккредитивам казахстанских организаций и банков на счетах в иностранных банках.

Аккредитивная форма расчетов наиболее выгодна экспортеру, так как представляет собой твердое и надежное обеспечение платежа, полученное обычно до начала отгрузки. Осуществление платежа по аккредитиву (если, конечно представленные документы соответствуют его условиям) не связано с согласием покупателя на оплату товара. Кроме того, экспортер имеет возможность получать платеж по аккредитиву максимально быстрым способом, в ряде случаев до прибытия товаров в пункт назначения. Наконец, бенефициар может получать под залог аккредитива льготный кредит банка, что особенно важно, если он является посредником.

Однако аккредитив - наиболее сложный метод расчета для экспортера, поскольку получение платежа связано с правильным оформлением документов и своевременным представлением их в банк. Предъявляя жесткие требования к оформлению документов с точки зрения соответствия их условиям аккредитива, банки защищают интересы импортеров, так как действуют на основании их инструкций.

Основные недостатки аккредитивной формы расчетов для контрагентов заключаются, во-первых, в определенных задержках пробега документов через банки и, во-вторых, в высокой стоимости аккредитива. За проведение операций (открытие, авизование, подтверждение, прием и проверку документов по аккредитиву и т.п.) банки взимают комиссию, зависящую от суммы аккредитива.

Комиссия взыскивается банками на основании действующих банковских тарифов. При открытии аккредитива его приказодатель должен четко и конкретно указать, за чей счет должны быть оплачены расходы по аккредитиву (почтово-телеграфные расходы, комиссия за открытие, авизование, подтверждение аккредитива, платежная комиссия и др.): за счет приказодателя аккредитива или бенефициара. Это необходимо для того, чтобы сотрудник банка при начислении комиссии имел возможность отнести ее за счет той стороны, которая должна ее оплачивать согласно условиям контракта и аккредитива.

В международной практике сложился обычай разделять банковские расходы между контрагентами, каждый из которых оплачивает банковские комиссии на территории своей страны.

Заключение

аккредитив безотзывной рассрочка

Импортеры и экспортеры подвержены кредитному риску в гораздо большей степени, чем бизнесмены, работающие только на внутреннем рынке. Это связано с временными задержками, дорогостоящей информацией и большими расстояниями. Для понижения этого риска была разработана достаточно эффективная аккредитивная система, от которой получают свою выгоду, экономя на масштабах операций, и крупные многонациональные банки, предоставляющие кредит, возможность его финансирования и проведения сопутствующих валютных обменов. В ситуациях, когда аккредитивы недоступны, бизнесмены могут прибегнуть к другим методам.

Для экспортирования крупных проектов по капиталовложению в страны со слаборазвитой рыночной системой или когда отсутствуют рынки кредитов и валютных обменов, полезно воспользоваться форфейтингом. В других ситуациях подходящим способом может стать приобретение кредитного страхового полиса или получение прямых правительственных гарантий.

В современных условиях деньги являются неотъемлемым атрибутом хозяйственной жизни. Поэтому все сделки, связанные с поставками материальных ценностей и оказанием услуг, завершаются денежными расчетами. Последние могут принимать как наличную, так и безналичную форму. Организация денежных расчетов с использованием безналичных денег гораздо предпочтительнее платежей наличными деньгами, поскольку в первом случае достигается значительная экономия на издержках обращения.

Широкому применению безналичных расчетов способствует разветвленная сеть банков, а также заинтересованность государства в их развитии как по ранее отмеченной причине, так и с целью изучения и регулирования макроэкономических процессов.

Безналичные расчеты - это денежные расчеты путем записей по счетам в банках, когда деньги списываются со счета плательщика и зачисляются на счет получателя. Безналичные расчеты в хозяйстве организованы по определенной системе, под которой понимается совокупность принципов организации безналичных расчетов, требований, предъявляемых к их организации, определенных конкретными условиями хозяйствования, а также форм и способов расчетов и связанного с ними документооборота.

Список литературы

1. Ковалев В.В. Корпоративные финансы и учет: понятия, алгоритмы, показатели: Учебное пособие - М.: Проспект, 2013 - 880 с.

2. Кокорева. М.С. Корпоративные финансовые решения. Эмпирический анализ российских компаний (корпоративные финансовые решения на развивающихся рынках капитала): Монография - Мю: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 281с.

3. Никитина Н.В. Корпоративные финансы: Учебное пособие/ М.: КноРус, 2013. -512 с.

4. Ричард Брейли, Стюарт Майерс. Принципы корпоративных финансов. - М.: Олимп-Бизнес, 2012. - 1008 с.

5. Теплова Т.В. Корпоративные финансы: Учебник для бакалавров. М.: Юрайт, 2013. - 655 с.

Размещено на Allbest.ru

...

Подобные документы

Характеристика базисных условий поставки товаров в международной торговле: особенности и порядок их использования (ИНКОТЕРМС 2000). Роль изучения форм международной промышленной кооперации. Обязанности продавца и покупателя на условиях поставки CIP.

контрольная работа , добавлен 26.06.2010


Сущность и основные функции оптовой торговли. Организация и технология оптовой продажи товаров. Оптовые торговые предприятия, характеристика их типов и видов. Схемы реализации продукции. Формы продажи в оптовой торговле, анализ ее эффективности.

презентация , добавлен 26.10.2016


Принципы работы, классификация и требования к торговому холодильному оборудованию. Внемагазинные формы торгового обслуживания. Изучение правил продажи отдельных видов товаров. Атмосфера и система информации торгового объекта. Организация труда в торговле.

курсовая работа , добавлен 04.06.2015


Сущность заработной платы и характеристика видов, форм и систем оплаты труда. Система премирования персонала. Анализ розничного товарооборота, издержек обращения, валового дохода, прибыли от реализации товаров, выработки на одного торгового работника.

курсовая работа , добавлен 16.10.2016


Международные торги, как одна из состязательных форм организованной международной торговли. Характеристика организации контроля маркетинговой деятельности в производственно-хозяйственном звене международной фирмы. Особенности работы тендерного комитета.

контрольная работа , добавлен 16.04.2015


Формы и методы организации закупок сельхозпродукции предприятием. Изучение покупательского спроса на сельхозпродукцию в магазине "Колос". Определение значения и роли эффективного товароснабжения в торговле магазина сельскохозяйственной продукцией.

курсовая работа , добавлен 19.04.2010


Анализ значения и функций розничной деятельности. Методы и формы продажи в розничной торговле. Изучение формирования и развития системы мерчандайзинга. Рассмотрение практической ситуации (кейс-стади) на примере магазина швейной фурнитуры "Все для шитья".

курсовая работа , добавлен 01.04.2012


Рассмотрение способов внедрения интернет-технологий в розничные торговые организации. Изучение понятия и правовых основ создания виртуальных магазинов в Республике Беларусь. Определение состояния и направлений развития электронного рынка в стране.

курсовая работа , добавлен 06.02.2010


Значение, методы стимулирования продаж в маркетинге. Реклама и продвижение продукции на рынок. Доведение до потребителя информации о новой марке. Использование в торговле различных видов дисплеев, выставок, витрин, скидок и вспомогательных средств.

курсовая работа , добавлен 18.11.2014


Характеристика способов создания логотипа для брендинга предприятия и товара. Роль и использование цвета и формы для оптимального отображения и изложения информации о бренде, цели рекламной кампании, информативность и виды художественных приемов.

Классификация аккредитивов может, произведена по различным основаниям.

С точки зрения возможности изменения или аннулирования аккредитива банком-эмитентом различаются: а) безотзывный аккредитив - твердое обязательство банка-эмитента не изменять и не аннулировать его без согласия заинтересованных сторон; б) отзывный, который может быть изменен или аннулирован в любой момент без предварительного уведомления бенефициара, При отсутствии соответствующего указания аккредитив считается безотзывным. В предыдущей редакции Правил по аккредитивам - UCP 500 была установлена презумпция безотзывности аккредитива. Нынешняя редакция Правил предусматривает, что все аккредитивы, подчиненные UCP 600, будут безотзывными.

Безотзывность аккредитива защищает бенефициара от произвола или мошенничества приказодателя аккредитива или банка-эмитента, что, в свою очередь, гарантирует стабильность исполнения сторонами взятых на себя обязательств .

С точки зрения дополнительных обязательств другого банка по безотзывному аккредитиву различаются подтвержденный и неподтвержденный аккредитивы. Если банк-эмитент просит авизующий или иной третий банк подтвердить его безотзывный аккредитив, то такое подтверждение (если предусмотренные документы представлены и выполнены все условия аккредитива) означает твердое обязательство подтверждающего банка в дополнение к обязательству банка-эмитента по платежу, акцепту или негоциации тратты.

Если в аккредитиве не установлено, что он является подтвержденным, такой аккредитив считается неподтвержденным. Если экспортер желает получить дополнительную гарантию по аккредитиву, он должен оговаривать в контракте, каким банком (своей или третьей страны) этот аккредитив должен быть подтвержден.

С точки зрения возможности возобновления аккредитива применяются возобновляемые (ролловерные, револьверные) аккредитивы, которые открываются на часть стоимости контракта с условием восстановления первоначальной суммы аккредитива после его полного использования (за ряд комплектов документов) либо после представления каждого комплекта документов. Как правило, в тексте аккредитива указывается общая сумма, которую не может превысить совокупность обязательств по данному аккредитиву. Возобновляемые аккредитивы, позволяющие сократить издержки обращения, находят широкое применение при расчетах по контрактам на крупные суммы с регулярной отгрузкой товаров в течение длительною периода. Револьверным считается аккредитив, по которому приказодатель принимает на себя обязательство пополнить денежную сумму по аккредитиву до первоначального размера в течение определенного периода после осуществления с него выплат. Револьверный аккредитив подлежит возобновлению в течение определенного сторонами периода и/или определенное количество раз. Невозобновляемым называется аккредитив, который прекращается исполнением. Револьверный аккредитив не следует смешивать с аккредитивом, содержащим так называемую вечнозеленую оговорку, которая предусматривает условие об автоматическом продлении действия аккредитива па другой установленный срок, исчисляемый от даты истечения, если только банк не уведомит бенефициара об обратном.

Револьверный аккредитив может быть кумулятивным либо некумулятивным. Кумулятивным считается аккредитив, в соответствии с которым неиспользованные суммы текущего аккредитива могут быть добавлены к следующему аккредитиву.

С точки зрения возможности использования аккредитива вторыми бенефициарами (непосредственными поставщиками товара) различаются переводные (трансферабельные) аккредитивы. При комплектных поставках, осуществляемых субпоставщиками, по указанию первого бенефициара аккредитив может быть переведен полностью или частично второму бенефициару. Трансферабельный аккредитив переводится не более одного раза.

Аккредитив может быть переведен, только если он прямо обозначен банком-эмитентом как переводной (трансферабельный).

Передача такого аккредитива первым бенефициаром второму означает передачу не только прав кредитора (по денежному обязательству), но и обязанностей должника (обязательств должника) осуществить поставку товара по основному договору .

С точки зрения характера рамбурского соглашения выделяют покрытый и непокрытый аккредитивы. Покрытым считается аккредитив, в соответствии с которым банк-эмитент при его открытии обязан перечислить средства в распоряжение авизующего банка на дату наступления срока платежа. При открытии аккредитива с покрытием банк-эмитент переводит валюту в сумме аккредитива, как правило, подтверждающему банку в качестве обеспечения выполнения банком-эмитентом обязательств по аккредитиву, что в ряде случаев свидетельствует о недоверии подтверждающего банка к платежеспособности банка-эмитента. Непокрытым считается аккредитив, в соответствии с которым банк-эмитент предоставляет авизующему банку право списывать всю сумму аккредитива с находящегося у него счета банка-эмитента. В современных условиях преобладают непокрытые аккредитивы.

С точки зрения возможностей реализации аккредитива различаются: аккредитивы с платежом против документов (по предъявлении либо с рассрочкой), акцептные аккредитивы, предусматривающие акцепт тратт банком-эмитентом при условии выполнения всех требований аккредитива; аккредитивы с рассрочкой платежа, аккредитивы с негоциацией документов.

Аккредитивы с платежом против документов используются для расчетов по контрактам без рассрочки платежа (или с краткосрочной отсрочкой платежа, например, до 30 дней от даты отгрузки товара). При аккредитиве с платежом по предъявлении платеж осуществляется немедленно в банке против документов без тратты бенефициара, либо против тратты платежом по предъявлении, выписанной бенефициаром обычно на банк-эмитент и сопровождаемой указанными в аккредитиве документами. Особенность платежа с рассрочкой заключается в том, что бенефициар получает с аккредитива не всю сумму по аккредитиву, а лишь часть ее, оставшаяся сумма выплачивается в определенном порядке через определенные сроки, которые обусловливаются особыми инструкциями, содержащимися в аккредитиве. При осуществлении расчетов по аккредитиву с отсроченным платежом в случае представления документов, полностью соответствующих условиям аккредитива, банк-эмитент принимает на себя обязательство в рамках открытого им аккредитива произвести платеж при наступлении срока, о чем уведомляет бенефициара. Срок действия таких аккредитивов не охватывает весь период рассрочки платежа и предназначен только для представления документов.

Для расчетов по контрактам, предусматривающим коммерческий кредит, предоставленный продавцом покупателю, применяются так же акцептные аккредитивы. Если аккредитив акцептный, вексель выставляется авизующему банку в особом порядке. Акцептные аккредитивы предусматривают обязательство банка-эмитента акцептовать и при наступлении срока оплатить выставленную на него тратту (или простой вексель) при выполнении всех условий аккредитива.

Целью выпуска акцептного аккредитива является финансирование покупателя. Но при последующем учете он является средством получения бенефициаром немедленного расчета. Учитывая вексель, банк обеспечивает его средствами на период акцепта против уплаты комиссии (учетного тарифа).

Негоциируемый аккредитив отличается от платежного и акцептного аккредитивов тем, что тратты выставляются на покупателя или банк-эмитент, а не на исполняющий банк. Аккредитивы, исполняемые путем негоциации (покупки), подразумевают обязанность банка оплатить без оборота на бенефициара выставленную им тратту и/или документы, представленные по аккредитиву.

Действовавшие до настоящего времени UCP 500 сопровождались серьезными дискуссиями в Банковской комиссии ICC по поводу значения и использования термина "негоциация" в соответствии со ст. 10. Предметом дискуссии в первую очередь было использование термина "giving value", значение которого трудно поддавалось объяснению. Определение негоциации, сформулированное в UCP 600, представляет собой попытку новой интерпретации старого термина. Понятие "негоциация" расшифровывается как покупка тратт или документов путем авансирования (или согласия авансировать) средств бенефициару до получения возмещения от рамбурсирующего банка. Практический смысл негоциации заключается в договоренности между бенефициаром и исполняющим банком о том, что последний возьмет на себя функции банка-эмитента в отношении исполнения аккредитива в пользу бенефициара на согласованных условиях. Чаще всего это означает осуществление платежа до фактического получения возмещения от рамбурсирующего банка с удержанием определенной комиссии или процентов за период до поступления средств. По этой причине "инициатором" выставления аккредитива с исполнением путем негоциации, как правило, является бенефициар, а не приказодатель или банк-эмитент. При этом с точки зрения банка-эмитента исполнение аккредитива путем негоциации и наличного платежа ничем не отличается.

7. С точки зрения банка, котором аккредитив реализуется с исполнением в банке-эмитенте и в третьих банках. Разновидностью аккредитива является аккредитив с исполнением в любом банке. Такие аккредитивы - безотзывные и выставляются лишь крупными банками, известными в деловых кругах и с первоклассной репутацией, иначе экспортеру трудно их реализовать.

В современных условиях также применяются аккредитивы компенсационные и «бэк-ту-бэк». Экономическое содержание этих видов акредитивов сводится к следующему. Бенефициар, в пользу которого до поручению иностранного покупателя открывается аккредитив, является посредником, а не производителем товара. Для того чтобы обеспечить поставку товара конечному покупателю, он обязан его закупить. Если расчеты с фирмой - производителем товара должны осуществляться в форме документарного аккредитива, то в качестве обеспечения для открытия такого аккредитива посредническая организация может предложить банку первоначальный аккредитив, открытый в его пользу банком импортера.

Некоторые страны, особенно США, используют резервный гарантийный аккредитив (стэнд-бай), который служит гарантией выполнения контрагентами взятых на себя обязательств по контракту. В случае неоплаты документов должником по контракту кредитор может обратиться в банк за получением платежа в счет резервного аккредитива. Специально для резервных аккредитивов МПТ приняты Правила ISP98, однако возможность применения к ним UCP 600 исключена не была. Разнообразие документарные аккредитивов, действующих в международной практике на основании Унифицированных правил и обычаев для документарных аккредитивов позволяет сторонам выбрать оптимальную, наиболее отвечающую их интересам форму.

53. Задачи и содержание плана вэд предприятия

54. Задачи и содержание прогноза развития вэд предприятия

55. Организация внешнеэкономической деятельности предприятия

Формы организации вэд:

Факторы определения выбора формы организации службы вэд:

56. Проблемы повышения конкурентоспособности отечественных товаропроизводителей и эффективности внешней торговли.

Конкурентные слабости:

Основные проблемы:

Для повышения к/сп необходимо:

Конкурентные преимущества:

57. Способы оценки и повышения конкурентоспособности товаров и производителей

Оценка конкурентоспособности товара включает этапы:

Повышение конкурентоспособности предприятия:

Со стороны производителя-экспортера требуется постоянная аналитико-поисковая многоэтапная работа в области конкурентоспособности:

Стратегические подходы к ведению конкурентной борьбы:

58. Эффективность внешней торговли предприятия, факторы, влияющие на нее, методы оценки

Оценка эффективности внешней торговли предприятия:

Примеры показателей:

59. Внешнеэкономические связи сибирских регионов, их особенности и проблемы развития

Факторы, сдерживающие эк. Развитие Сибири (неконкурентоспособность продукции):

Основные направления решения проблем экономического развития Сибири:

Анализ внешнеэкономического потенциала Ирк. Обл.:

60. Экономическая безопасность России: сущность, проблемы и пути их решения

Основные факторы обеспечения экономической безопасности России с учетом современных условий:

61. Понятие и основные мотивы международного бизнеса

Дополнительно!!! Виды международного бизнеса

62. Глобализация, как фактор развития международного бизнеса. Позитивное и негативное влияние глобализации на международные операции.

Основные параметры глобализации (по Солодкову):

63. Роль и место международных корпораций в развитии современного международного бизнеса.

Среди основных тенденций развития тнк можно выделить следующие:

64. Характеристика основных особенностей ведения международного бизнеса в современных условиях.

65. Внешняя среда международных операций. Основы анализа зарубежной, правовой, политической и экономической среды.

При анализе выделяют 4 основных элемента внешней среды:

Правовая среда:

66. Зарубежная культурная среда. Основные элементы зарубежной культуры, формирующие различия между странами

Кросскультурные различия в сфере коммуникаций:

68. Международные кредитные отношения: сущность, проблемы и перспективы развития

69. Международный валютный фонд: цели, функции, проблемы деятельности в современных условиях.

Порядок предоставления кредитов - мвф предоставляет кредиты только на стабилизацию экономики, выведение ее из кризиса, но не для экономического развития. Принципы мвф:

70. Мировая валютная система: эволюция, современные проблемы и перспективы

1) Парижская вс. Первая мировая валютная система на парижской конференции в 1867 году:

Проблемы Ямайской валютной системы:

71. Валютный курс: сущность, режимы, факторы, влияющие на валютный курс. (g)

Факторы влияющие на изменение валютного курса:

72. Валютные ограничения: суть, виды, мировой опыт применения и российская практика (o)

Виды валютных ограничений:

Эволюция валютных ограничений:

Основные изменения в валютной политике рф

С 1 янв 2007 г изменения в валютном законодательстве:

73. Платежный баланс страны, его структура, методы государственного регулирования

Методы государственного регулирования пб:

74. Валютный курс: сущность, режимы, факторы, влияющие на валютный курс.

Факторы влияющие на изменение валютного курса:

75. Страхование валютных рисков в современных условиях

Страхование валютных рисков необходимо, прежде всего, для возмещения следующих возможных потерь:

76. Внешний долг страны. Методы урегулирования внешней задолженности

77. Европейская валютная система: эволюция, современные проблемы и перспективы

78. Государственное регулирование вэд в рф. Органы власти и их полномочия.

79. Таможенные органы таможенного союза и рф. Их функции.

Таможенные органы рф составляют единую федеральную централизованную систему:

80. Таможенная стоимость, методы ее определения.

81. Таможенно-тарифное регулирование внешней торговли в рф.

82. Разделение полномочий во внешнеэкономической сфере между федеральными и региональными органами управления рф во внешнеэкономической сфере.

Значительная часть полномочий относится к кругу совместного с Центром ведения:

83. Перемещение товаров и тс через таможенную границу рф. Понятие и виды таможенных процедур.

1) Основные таможенные режимы:

4) Специальные таможенные режимы:

15.Перемещение припасов;

16.Иные специальные таможенные режимы.

84. Таможенный контроль. Виды и формы таможенного котроля. Инструменты осуществления таможенного контроля.

85. Регулирование иностранных инвестиций в рф

86. Валютно-экспортное регулирование и валютно-экспортный контроль в рф

87. Валютное регулирование в России как инструмент валютной политики: правовая база, принципы, органы, инструменты.

88. Система валютного контроля в рф: Цели, задачи, органы, агенты, виды и инструменты валютного контроля, ответственность за нарушение валютного законодательства.

89. Технология вал.Контроля за репатриацией эксп.Выручки, обоснованностью платежей за импорт товаров, услуг, результатов интеллектуальной деятельности, особенности вал.Контроля по бартерным сделкам

1) Требование о репатриации вал.Выручки

90. Виды и режим использования счетов резидентов в уп.Банках и в банках заруб. Для осущ-я вал.Операций

91. Особенности осуществления операций с наличной иностранной валютой на территории рф

92. Международные экономические организации, их роль в развитии мировой экономики. Проблемы сотрудничества России с международными экономическими организациями.

93. Экономический и социальный совет оон. Его роль, структура, основные функции. (g)

94. Специализированные учреждения оон, их роль в развитии мировой экономики(g)

96. Международный валютный фонд: цели, функции, проблемы деятельности в современных условиях.

Порядок предоставления кредитов - мвф предоставляет кредиты только на стабилизацию экономики, выведение ее из кризиса, но не для экономического развития. Принципы мвф:

97. Всемирный банк: структура, цели, задачи, проблемы деятельности в современных условиях.

98. Проблемы участия России в международных организациях. Деятельность международных организаций в рф: цели и формы

99. Договор м/н купли-продажи товаров: структура и основное содержание разделов

Структура контракта:

100. Торговое постредничество во внешнеэкономической деятельности

101. Международные формы расчетов: аккредитив

Виды аккредитивов

102. Международные формы расчетов: инкассо

103. Информационное обеспечение вэд: состояние, проблемы, пути их решения

101. Международные формы расчетов: аккредитив

Аккредити́в - это условное денежное обязательство, принимаемое банком (банком-эмитентом) по поручению приказодателя (плательщика по аккредитиву), осуществить платеж в пользу бенефициара (получателя средств по аккредитиву) указанной в аккредитиве суммы по представлении последним в банк документов в соответствии с условиями аккредитива в указанные в тексте аккредитива сроки, или оплатить, акцептовать или учесть переводной вексель, или предоставить полномочия другому банку (исполняющему банку) произвести такие платежи или оплатить, акцептовать или учесть переводной вексель.

В России аккредитивные расчеты регулируются Гражданским Кодексом РФ (часть 2, глава 46, статьи 867-873) и нормативными документами, изда­ваемыми Центральным Банком РФ.

Расчеты по аккредитиву являются одной из наиболее часто используемых во внешнеэкономических контрактах форм оплаты товара (работ, услуг).

Использование в расчетах аккредитива наиболее выгодно экспортеру, который получает безусловную гарантию платежа до начала отгрузки товара. При этом получение платежа по аккредитиву (при условии выполнения экспортером условий аккредитива и представления в банк указанных в нем документов) не связано с согласием покупателя на оплату.

+: гарантия платежа поставщику; контроль за выполнением условий поставки и условиями аккредитива банками; как правило, не отвлекаются средства из хозяйственного оборота.

-: сложный документооборот; высокие комиссии банков.

Если кратко,то-

Операция по аккредитивному платежу включает несколько этапов:

1 . Импортер дает поручение своему банку открыть в банке экспортера (или в другом согласованном банке) аккредитив на определенную сумму и на оговорен­ный срок в пользу экспортера.

2 . Банк импортера открывает в банке экспортера (или в другом согласованном банке) аккредитив, после чего банк экспортера извещает экс­портера о его открытии и, в случае необходимости, подтверждает аккре­дитив.

3 . Экспортер, отгрузив товар, предъявляет банку, в котором открыт аккредитив, документы, удостоверяющие поставку товара.

4 . Банк экспортера пересылает документы банку импортера, тот вру­чает их импортеру, который возмещает банку импортера сумму аккреди­тива.

Виды аккредитивов

Отзывной аккредитив - аккредитив, который может быть отозван (аннулирован) плательщиком или банком, выписавшим его. В международной практике отзывные аккредитивы не применяются.

Безотзывный аккредитив - аккредитив, который не может быть отозван (аннулирован).

Аккредитив с красной оговоркой - аккредитив, согласно которому банк-эмитент уполномочивает исполняющий банк произвести авансовый платеж на оговоренную сумму до представления торговых документов.

Аккредитив покрытый (депонированный ) - аккредитив, при открытии которого банк-эмитент перечисляет за счет средств плательщика или предоставленного ему кредита сумму аккредитива (покрытие) в распоряжение исполняющего банка на весь срок действия аккредитива. Покрытый аккредитив применяется в расчетах на территории Российской Федерации. В международных расчетах банки действуют в соответствии с межбанковскими соглашениями, согласно которым покрытие либо отсутствует (чистая кредитная линия), либо размещается в согласованных формах (депозиты, ценные бумаги или иные активы). (Данный термин отсутствует в международной практике).

Аккредитив непокрытый (гарантированный) - аккредитив, при открытии которого банк-эмитент предоставляет исполняющему банку право списывать средства с ведущегося у него корреспондентского счёта в пределах суммы аккредитива или договаривается с исполняющим банком об иных условиях возмещения средств уплаченных бенефициару. В международной практике термины непокрытый или гарантированный не используются в виду того, что таковыми является абсолютное большинство аккредитивов.

Аккредитив подтвержденный - аккредитив, при котором исполняющий банк принимает на себя обязательства произвести платеж указанной в аккредитиве суммы независимо от поступления средств от банка, где был открыт А.п.

Аккредитив револьверный - аккредитив, открываемый на часть суммы платежей и автоматически возобновляемый по мере осуществления расчетов за очередную партию товаров. А.р. открывается при равномерных поставках, растянутых во времени, с целью снижения указанной в нем суммы.

Аккредитив циркулярный - аккредитив, позволяющий получить деньги в пределах данного кредита во всех банках-корреспондентах банка, выдавшего своему клиенту этот аккредитив.

Резервный аккредитив, иначе именуемый аккредитив Stand-By - разновидность банковской гарантии, носящей документарный характер (то есть допускающей представление документов иных, чем требование платежа) и подчиняющейся документам Международной торговой палаты для аккредитивов. Резервные аккредитивы используются для финансирования международной торговли со странами, где запрещено использование банковских гарантий в торговых сделках (США), запрещен документарный характер гарантий, или при осуществлении операций с международными организациями (Европейский банк реконструкции и развития, Мировой банк и др.)

Кумулятивный аккредитив - в случае такого аккредитива приказодателю разрешается неистраченную сумму денег текущего аккредитива зачислить к сумме нового, который открывается в том же самом банке, в тоже время как за некумулятивным аккредитивом неистраченная сумма возвращаются банку-эмитенту для начисления на текущий счет приказодателя.

Дополнительно!!! Международные расчеты - регулирование платежей по денежным требованиям и обязательствам, возникающим в связи с экономическими, политическими и культурными отношениями между юридическими лицами и гражданами разных стран. Международные расчеты включают, с одной стороны, условия и порядок осуществления платежей, выработанные практикой и закрепленные международными документами и обычаями, с другой - ежедневную практическую деятельность банков по их проведению. Подавляющий объем расчетов осуществляется безналичным путем посредством записей на счетах банков. При этом ведущую роль в международных расчетах играют крупнейшие банки.

Основные этапы расчетов аккредитивами (fullversion)

Покупатель и Продавец заключают между собой договор купли/продажи Покупатель (Приказодатель) подает в свой банк заявление на открытие аккредитива и перечисляет средства на аккредитивный счет.

Банк Покупателя (банк-эмитент) передает условия аккредитива Продавцу через банк Продавца.

Банк Продавца уведомляет своего клиента (Бенефициара) об условиях открытого в его пользу аккредитива, т.е. авизует аккредитив.

Продавец готовит свою продукцию и производит отгрузку.

Продавец представляет отгрузочные документы в свой банк.

Банк Продавца перечисляет выручку на счет Продавца

Банк Продавца пересылает документы в банк Покупателя

Подтверждающие и сопроводительные документы:

I. Транспортные документы (подтверждающие отгрузку товара).

II. Документы, подтверждающие сумму, на которую отгружен товар (счет-фактура)

III. Страховые документы.